谷歌AI生态强势破局 工业富联等“四大天王”成A股最大受益者？​

谷歌AI生态强势破局，4万亿巨头催生A股新机遇！近期，全球科技龙头谷歌迎来技术突破、资本加持、商业合作多重利好共振，股价持续强势走高，总市值逼近4万亿美元大关，向行业龙头英伟达发起挑战。在此背景下，A股市场深度绑定谷歌产业链的“四大天王”——工业富联（601138.SH）、中际旭创、胜宏科技、新易盛，凭借核心供应商地位成为直接受益者，股价与业绩有望同步迎来爆发式增长。​

多重利好构筑AI护城河 谷歌开启算力争霸​

谷歌近期动作重塑全球AI产业格局，在技术端，发布新一代多模态AI模型Gemini 3及图像生成模型Nano Banana Pro，巩固算法领先优势；资本端，巴菲特旗下伯克希尔2025年第三季度首次建仓 1785万股Alphabet，彰显对其AI战略的坚定看好；商业端，Meta正与谷歌商议合作，计划2026年起租用TPU算力，2027年部署数十亿美元TPU芯片，若落地将成谷歌TPU外售里程碑。​

华鑫证券认为，谷歌以全栈式软硬件基础设施解决方案构筑了其他公司难以复制的AI生态护城河。谷歌AI生态的繁荣，直接提振了其软硬件产业链的需求，直接或间接向谷歌供应服务器、OCS、CPO、MPO、光纤、PCB、电源、液冷、AR等硬件产品，以及为谷歌提供广告服务的A股相关公司有望受益。​

“四大天王”各司其职 绑定谷歌核心供应链​

人工智能作为新时代“石油”，谷歌是新一代“挖油巨头”，而A股“四大天王”则是这场革命的“核心装备提供商”，在关键环节占据不可替代地位：​

工业富联（601138）：

全球AI服务器龙头，谷歌AI服务器核心供应商，参与TPU芯片封装并斩获ASIC芯片订单。公司是谷歌合作多年的核心伙伴，今年来自谷歌订单同比大幅增长，相关产能已接近满负荷。

中际旭创（300308）：

谷歌800G/1.6T光模块核心供应商，份额超60%，1.6T产品已获认证且订单排至2027年；独家承接谷歌OCS光交换机代工，单台价值超3万美元。2025年谷歌光模块采购量约350万只，中际旭创占其采购份额的70%。

胜宏科技（300476）：

谷歌算力PCB核心供应商，为AI服务器提供高多层、高阶HDI板。公司是谷歌V6/V7系列TPU的PCB重要供应商，并获得了V7P版本的大份额订单。

新易盛（300502）：

谷歌光模块核心供应商，800G光模块产品超20%份额，1.6T产品已通过认证。2025年首次切入谷歌供应链，深度受益谷歌云AI算力基建扩张。

机构看好长期价值 产业链红利持续释放​

分析师普遍认为，谷歌AI生态繁荣才刚起步。Meta等巨头加入 TPU采购，将推动谷歌TPU市场份额提升，带动服务器、光模块、PCB 等硬件需求增长。东方财富证券指出，谷歌云业务利润率改善，2025 年资本支出同比增66%，重点投入服务器与数据中心建设，为产业链打开成长空间。​

科技革命浪潮中，谷歌开启新增长周期。A股“四大天王”凭借核心硬件竞争优势，成为算力盛宴核心参与者。随着全球AI基础设施建设推进，谷歌产业链红利将进一步释放，相关龙头企业长期投资价值值得期待。​