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泡财经获悉，8月9日晚间，大众交通(600611.SH)公告，2024年5月14日、8月8日，公司与国联证券分别签署了《发行股份购买资产框架协议》和《发行股份购买资产协议》，公司拟以5.76亿元的价格向国联证券出售所持民生证券22042.6157万股股份（简称“标的资产”）；国联证券以发行A股股份的方式支付对价，股份发行价格为11.17元/股，相应公司以标的资产认购国联证券新增发行的5155.3631万股A股股份。
大众交通取得民生证券股份可追溯至2020年4月，公司与民生证券签订《股份认购协议》，以3亿元认购民生证券发行的22042.6157万股股份。
也即4年零4个月过去，大众交通所持民生证券股份已增值91.95%。
大众交通称，此次交易公司通过出售所持民生证券22042.6157万股股份以获得国联证券发行的A股股份，有利于提高公司资产的流动性，有助于改善公司资产结构，促进公司资源的进一步优化配置。
国联证券成立于1999年1月，公司主营经纪及财富管理业务、投资银行业务、资产管理及投资业务、信用交易业务及证券投资业务等。
民生证券成立于1997年1月，主营涵盖财富管理业务、投资银行业务、资产管理业务、投资交易业务及其他业务等板块。
此前8月8日晚间，国联证券披露发行股份购买资产并募集配套资金暨关联交易报告书（草案），拟通过发行A股股份的方式向国联集团、沣泉峪、大众交通及华谊集团等45名交易对方购买其合计持有的民生证券99.26%股份，并拟向不超过35名特定投资者发行股份募集配套资金不超过20亿元（含）。
根据交易草案，民生证券99.26%股份交易作价294.92亿元，国联证券拟向上述45名交易对方发行股份264026.9065万股。也即发行价为11.17元/股。
同时，国联证券募集配套资金扣除中介机构费用及交易税费后，将全部向民生证券增资，增资后用于发展民生证券业务。
国联证券称，此次交易将促进两家券商业务渠道、客户资源和产品服务优化融合，强弱业务实现互补，在提升综合资本实力的同时，充分发挥规模效应，降低营业成本，提升运营效率，实现资本集约型发展。公司进而能够与民生证券充分发挥协同互补作用，助力公司发展再上新台阶。
据上海证券报，国联民生有望成为中央金融工作会议后首单并购成功案例。
在业内人士看来，国联证券和民生证券的并购有业务互补之意。从业务上看，国联证券在财富管理、资产管理、固定收益及衍生品等方面形成竞争优势，而民生证券在“投资+投行+投研”方面探索出增长新引擎。
大众交通从事的四大产业为交通汽服产业、金融投资产业、房产酒店产业以及大数据产业。其中，交通汽服产业方面，公司以综合交通运输业为核心业务，主要围绕出租汽车运营、汽车租赁等细分市场发展。
据其2023年财报，公司是上海和长三角区域重要的综合交通服务供应商，拥有出租车、租赁车、旅游车等各类车辆达15115辆，其中出租车数量占上海市出租车总量的20%左右。
不过，2024年第一季度，公司盈利能力难言出色。期内，大众交通实现营收6.9亿元，同比下降5.89%；归母净利润1834.26万元，同比下降81.5%；扣除非经常性损益的净利润3047.82万元，同比增长14.51%。
大众交通将归母净利润下降归因为“受资本市场波动影响，公司持有交易性金融资产公允价值下降相应利润减少。”
（本文数据来源于东方财富choice、公司公告等）
本文首发于泡财经风口解读专题，如有转载，请注明出处。